ثبت نام و دریافت هدیه
«سرمایهگذاری مانند مشاهده خشک‌شدن نقاشی یا رشد گیاهان، شکیبایی می‌خواهد. اگر به دنبال هیجان هستید به لاس‌وگاس بروید.» این جمله معروف از پل ساموئلسون (Paul Samuelson) به‌خوبی ارزش صبر را در سرمایهگذاری نشان می‌دهد. افراد موفقی مثل وارن بافت، رابرت کیوساکی و… با سرمایه گذاری مولد و صبر توانستهاند به ثروتی عظیم برسند.
سرمایهگذاری روش خوبی برای کسب‌ثروت است، اما خیلی از افراد به اشتباه به دارایی‌های غیر مولد (که تنها می‌تواند ارزش پولشان را در برابر تورم حفظ کند) روی می‌آورند. در حالی که سرمایهگذاری روی دارایی‌های مولد ثروت شما را چند برابر می‌کند. در این مقاله از مجله بوکاپو شما را با این نوع سرمایه و دارایی آشنا می‌کنیم.
سرمایه گذاری مولد چیست؟
برای درک بهتر آن ابتدا بهتر است بهصورت خلاصه با مفهوم سرمایهگذاری آشنا شوید. سرمایهگذاری به معنی تخصیص پول یا منابع دیگر با هدف کسب سود یا درآمد در آینده است و به ۲ نوع تقسیم می‌شود:
- سرمایه گذاری مولد یا Productive Investment
- سرمایه گذاری غیر مولد یا Non-Productive Investment
مولد در لغت‌نامه به معنی «زاینده» است و منظور از آن نوعی از سرمایهگذاری است که توان خلق سود و جریان نقدینگی را برایتان دارد. به‌عبارت دیگر آن دسته از دارایی‌ها یا سرمایه‌گذاری‌هایی را که توان تولید بازدهی دارند میتوان به‌‌عنوان سرمایهگذاری مولد در نظر گرفت.
معمولاً شرکت‌ها از این سرمایه برای انجام کارهای عملیاتی، تولیدی یا خدماتی خودشان استفاده می‌کنند که همین فعالیت‌ها در نهایت منجر به سود می‌شود. به این نکته هم باید اشاره کنیم که فعالیت‌های مولد در مقیاسی بزرگ‌تر در بهبود شرایط اقتصادی کشور مؤثر است.
یانیس واروفاکیس در کتاب حرفهایی با دخترم درباره اقتصاد بهصورت ساده و روان این مسائل اقتصادی و مهم را توضیح می‌دهد.
طبق این تعریف متوجه می‌شوید که به‌طور مثال سرمایهگذاری روی رمزارزها سرمایهگذاری مولد محسوب نمی‌شود؛ چراکه فعالیت مولدی با این سرمایه انجام نمی‌شود و سودی هم که کسب می‌کنید صرفاً از افزایش قیمت آن در طول زمان است، نه سود عملیاتی.
انواع سرمایه گذاری مولد
همان‌طور که در بخش قبل متوجه شدید سرمایهگذاری مولد در دارایی‌های انجام می‌شود که توان تولید بازدهی یا سود دارند. مثلاً شما با سرمایهگذاری در سهام شرکتی هم می‌توانید از افزایش قیمت آن در طول زمان سود کنید و هم سود سالانه سهام خود را دریافت کنید. پیشنهاد می‌کنیم حتماً قبل از سرمایهگذاری نگاهی به این لیست بیندازید:
-
سرمایهگذاری در سهام
واقعیت این است که مرز خیلی باریکی بین سرمایهگذاری مولد و غیر مولد در بازار سهام وجود دارد که باعث گمراهی بیشتر افراد می‌شود. سهامی که باهدف افزایش قیمت در آینده نزدیک می‌خرید و بعد از مدتی می‌فروشید یک نوع سفته‌بازی است.
اما منظور از سرمایه گذاری مولد در بازارهای مالی سرمایهگذاری در سهامی است که پتانسیل رشد و سودسازی بالایی را در بلندمدت دارند و در طول این سال‌ها می‌توانید از سود نقدی سهام خود استفاده کنید.
شما در این سرمایهگذاری علاوه بر افزایش ارزش مبلغی که سرمایهگذاری کرده‌اید می‌توانید از سودهای نقدی که شرکت در اثر فعالیت‌های عملیاتی یا تولیدی کسب کرده است هم بهره‌مند شوید.
کتاب سرمایه گذار هوشمند که کتاب مقدس بازارهای مالی هم نامیده می‌شود، مبانی سرمایهگذاری در بازارهای مالی را توضیح می‌دهد و مطالعه آن برای افرادی که در بازارهای مالی فعالیت می‌کنند ضرورت دارد.
-
سرمایهگذاری در کسب‌وکار
یکی دیگر از راه‌های سرمایه گذاری مولد، سرمایهگذاری در کسبوکارهای مختلف است که با روش‌های مختلفی انجام می‌شود. شما می‌توانید به روش‌های زیر در کسب‌وکارها سرمایهگذاری کنید.
- خودتان کسب‌وکاری را از صفر راه‌اندازی کنید: در این شرایط همه فعالیت‌های شرکت و سرمایه نقدی بر عهده خود شماست.
- سهام‌دار بخشی از شرکتی خصوصی شوید: می‌توانید بخشی از سهام یک شرکت با مسئولیت محدود را در اختیار داشته باشید. در این حالت سود شما هم به‌اندازه سهامی است که خریده‌اید.
- در کسبوکارهای دیگران شریک شوید: در این مورد هم می‌توانید سرمایه نقدی را در اختیار افرادی قرار دهید که کسب‌وکاری دارند و در سود آن شریک شوید.
پیشنهاد مطالعه: ۸ قدم مهم برای شروع کسب و کار از صفر
در هر حالتی که در بالا ذکر شده شما می‌توانید از سرمایهگذاری خود بازدهی یا سود کسب کنید و حتی ممکن است در طول سال‌های آتی ارزش بازدهی‌تان بیشتر هم شود.
-
سرمایهگذاری در املاک و مستغلات
املاک و مستغلات هم یکی دیگر از دارایی‌های مولد است. شما به‌طور مثال با خرید ملکی می‌توانید آن را به اجاره واگذار کنید و به‌نوعی از سرمایه‌گذاری‌تان بازدهی یا جریان نقدی دریافت کنید. در حالی که ارزش سرمایه‌گذاری‌تان که همان ملک است در سال‌های آتی و به میزان تورم موجود در کشور رشد خواهد داشت.
در این حالت شما هم از تورم موجود متضرر نمی‌شوید و ارزش پولتان حفظ می‌شود و هم از سرمایه خود نقدینگی یا بازدهی سالانه (به میزان اجاره) دریافت می‌کنید. رابرت کیوساکی یکی از مشهورترین سرمایه‌گذارهای ملک است که در کتاب پدر پولدار پدر بی پول استراتژی و اصول سرمایهگذاری موفق را شرح می‌دهد.
-
خرید دستگاههای تولیدی
خرید برخی از دستگاه‌هایی که می‌توانید در آینده توسط آن محصولاتی را تولید و به فروش برسانید هم جزو این نوع سرمایهگذاری به‌حساب می‌آید. چون شما می‌توانید روزانه و ماهانه سودی کسب کنید و حتی ممکن است در طی یک یا چند سال، بیشتر از سرمایه‌گذاری‌ای که انجام داده‌اید سود کنید.
تفاوت سرمایه گذاری مولد و غیر مولد
هم سرمایهگذاری مولد و هم غیر مولد برایتان امکان سودآوری دارند، اما تفاوت‌هایی هم دارند که ممکن است در تصمیم‌گیری شما مؤثر باشند. در ادامه با تفاوت‌های آن‌ها بیشتر آشنا می‌شوید.
-
سرمایهگذاری مولد معمولاً بهصورت بلندمدت است
فرض کنید زمینی زراعی را می‌خرید تا با کاشت و فروش محصولات مختلف سود کسب کنید. این سرمایهگذاری حداقل ۵ سال زمان نیاز دارد تا به بازدهی حداکثری برسد.
-
سرمایهگذاری مولد بازگشت سرمایه بهتری دارد
معمولاً سرمایهگذاری مولد علاوه بر افزایش ارزش در طی سال‌های آتی، جریان نقدی هم به همراه دارد. مثلاً طلا یک سرمایهگذاری غیر مولد است؛ شما با خرید طلا چیز دیگری به‌جز افزایش قیمت آن دریافت نمی‌کنید.
اما سرمایهگذاری مولد مثل خرید سهام حتی اگر افزایش قیمت هم نداشته باشد، سود نقدی سالانه به شما می‌دهد و در طی ۵ تا ۱۰ سال حداقل مبلغ اولیه سرمایه‌گذاری‌تان را برمی‌گرداند.
فیلیپ فیشر در کتاب سهام عادی با سود غیر عادی بهترین استراتژی تشخیص و خرید سهام را توضیح می‌دهد که خود او در معاملاتش استفاده می‌کند. می‌توانید با خواندن خلاصه این کتاب در بوکاپو از این استراتژی بهره ببرید.
-
سرمایه گذاری مولد در بهبود وضع اقتصادی جامعه مؤثر است
سرمایهگذاری مولد در هر جامعه منجر به فعالیت‌های مولد و در نتیجه تأثیر مثبت در اقتصاد کشور می‌شود. خیلی از کشورها در حال حاضر سعی دارند افراد را از سرمایه‌گذاری‌های غیر مولد مثل خرید رمزارزها و … به سمت دارایی‌های مولد سوق دهند.
-
سرمایه گذاری مولد در مقایسه با سرمایه گذاری غیر مولد سودآوری بیشتری دارد
وارن بافت که یکی از سرمایه‌گذارهای موفق جهان و بزرگ‌ترین طرفدار سرمایهگذاری مولد است، همیشه روی کسبوکارهای کوچک سرمایهگذاری می‌کرد که پتانسیل رشد چند برابری در آینده را دارند. رابرت هگستروم در کتاب روش سرمایه گذاری وارن بافت استراتژی سرمایهگذاری او را کامل توضیح می‌دهد که می‌توانید آن را در بوکاپو مطالعه کنید.
-
سرمایهگذاری مولد ریسک بیشتری هم دارد
همیشه سرمایه‌گذاری‌ها با ریسک همراه هستند. اما سرمایهگذاری مولد در مقایسه با سرمایه‌گذاری‌های غیر مولد و کوتاه‌مدت ریسک بیشتری دارد چراکه شما باید توان پیش‌بینی بازار و اقتصاد را بهصورت بلندمدت داشته باشید. اما تا ریسک نکنید سودی هم کسب نمی‌کنید!
سخن پایانی
ما در این مطلب سرمایه گذاری مولد و همچنین انواع آن و تفاوت‌هایش را با سرمایه‌گذاری‌های غیر مولد شرح دادیم. اما شما برای اینکه بتوانید سرمایهگذاری پربازدهی داشته باشید بهتر است که به سمت دارایی‌های مولد بروید.
به این نکته هم باید توجه داشته باشید که یک سرمایهگذاری موفق نیاز به دید اقتصادی، تجربه و شناخت بازار دارد. ما پیشنهاد می‌کنیم برای یادگیری اصول مهم سرمایهگذاری خلاصه کتاب های اقتصاد و سرمایه گذاری را در بوکاپو مطالعه کنید.
سرمایه گذاری مولد نوعی از سرمایهگذاری است که هم بازدهی زیادی دارد و هم امکان خلق سود و همچنین جریان نقدی را به همراه دارد.
بهصورت کلی میتوان گفت هریک از داراییهایی که پتانسیل سودسازی زیادی در بلندمدت دارند و انتظار افزایش ارزش آن میرود سرمایه گذاری مولد است. املاک و مستغلات، سهام، خرید دستگاههای تولید محصول و سرمایهگذاری در کسبوکارهای مختلف از این نوعاند.
سلام
ممنون از مقاله مفیدتون